10 juin 2021

Les pourparlers sur le règlement de Schottenstein échouent ; Grand-mère rouvre le dossier contre les anciens courtiers JP Morgan

Par admin2020

9 juin 2021

Les négociations ont échoué pour régler un différend intrafamilial de plusieurs millions de dollars entre la matriarche de détail Beverley B. Schottenstein et ses petits-fils, anciens courtiers de JP Morgan Securities accusés d’opérations non autorisées sur son compte et de maltraitance des personnes âgées, selon un dossier judiciaire.

Les avocats de la pétitionnaire nonagénaire ont déposé mardi une requête devant le tribunal de district américain du district sud de la Floride visant à rouvrir l’affaire pour confirmer sa sentence arbitrale très médiatisée de 19 millions de dollars, rendue en février par un panel d’arbitres de l’Autorité de réglementation de l’industrie financière contre elle. petits-fils, Evan A. et Avi E. Schottenstein, et leur ancien employeur.

Un accord écrit de règlement ne s’est pas concrétisé malgré un accord verbal que les Schottenstein avaient conclu en mars, selon le dossier.

“Après de longues négociations, les parties n’ont pas pu parvenir à un accord sur les dispositions et le contenu d’un accord de règlement écrit, et aucun accord de règlement écrit n’a été finalisé”, indique le dossier de mardi.

Le différend à ce stade est uniquement une affaire de famille, car JP Morgan Securities (opérant maintenant sous le nom de JP Morgan Advisors) a, selon le dossier, payé « toutes ses obligations financières » à Beverley Schottenstein dans le cadre du prix Finra, qui a tenu la société pour responsable. pour 4,7 millions de dollars de dommages-intérêts compensatoires et l’a également condamnée à payer 4,3 millions de dollars pour dénouer un investissement dans un fonds de capital-investissement Coatue et 172 631 $ en frais.

En mars, les plus jeunes Schottenstein, qui sont frères, s’étaient opposés à la requête de leur grand-mère pour confirmer la sentence arbitrale devant le tribunal et ont cherché à annuler la sentence, qui avait rendu les anciens courtiers responsables de 9,8 millions de dollars du total.

La part du lion du fardeau a été placée sur Evan, qui en avril a été exclu de l’industrie en raison des allégations sous-jacentes du différend, tandis qu’Avi, qui n’est actuellement pas enregistré auprès d’un cabinet membre de la Finra, a dû payer 602 251 $ en dommages-intérêts compensatoires. .

Après que les parties eurent indiqué qu’elles étaient parvenues à un « accord oral concernant le montant d’une somme de règlement » à verser à Beverley Schottenstein par les intimés, le tribunal avait ordonné le 19 mars la clôture administrative de l’affaire, sans préjudice. L’ordonnance donnait aux parties la possibilité de rouvrir le dossier si elles ne parvenaient pas à finaliser un accord de règlement écrit ou à respecter un échéancier de paiement convenu.

L’avocat de Beverley Schottenstein, Scott Ilgenfritz, associé chez Johnson, Pope, Bokor, Ruppel & Burns à Tampa, en Floride, n’a pas répondu à une demande de commentaire. L’ancien avocat des courtiers, Peter S. Fruin du cabinet d’avocats de Birmingham, Alabama, Maynard Cooper & Gale, n’a pas non plus répondu à une demande de commentaire.

Le dossier de mardi indiquait que l’avocat de Beverley Schottenstein s’était entretenu avec l’avocat des intimés le 8 juin “pour tenter de bonne foi de résoudre les problèmes soulevés par la requête”, mais qu’il avait été “incapable de le faire”. Ils ont également été informés par l’avocat des anciens courtiers qu’ils “s’opposeraient à la réparation demandée dans cette requête”, indique le dossier.

Evan et Avi Schottenstein ont travaillé chez JP Morgan Securities de 2014 à l’été 2019, date à laquelle Evan a été licencié pour « »[c]les problèmes liés à l’activité de trading pour le compte d’un membre de la famille et l’exactitude des enregistrements les concernant », selon son dossier BrokerCheck. Avi a également quitté l’entreprise à ce moment-là, selon la base de données. Les frères avaient tous deux travaillé au bureau de Park Avenue de JP Morgan Securities à New York.

Une porte-parole de JP Morgan n’a pas répondu à une demande de commentaire sur les paiements ou si elle aurait un rôle dans l’une des procédures judiciaires en cours à suivre.



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